Al Ahly Pharos, die Investmentbanking-Sparte der National Bank of Egypt, hat erfolgreich beraten und arrangiert einen Sekuritisierungsdeal in Höhe von 3,52 Milliarden EGP für Capital Securitization Company. Die Emission wird durch ein Portfolio im Wert von 4,27 Milliarden EGP von Tasaheel for Financing S.A.E. abgesichert. Diese Transaktion unterstreicht die wachsende Rolle der Sekuritisierung bei der Stärkung der finanziellen Liquidität Ägyptens.
Al Ahly Pharos, die Investmentbanking-Sparte der National Bank of Egypt, hat erfolgreich als Finanzberater, Lead-Arranger der Transaktion, Underwriter und Bookrunner für die vierte Sekuritisierungs-Emission im Rahmen des 12. Programms von Capital Securitization Company fungiert, im Wert von 3,52 Milliarden EGP. Die Emission ist durch ein Portfolio im Wert von 4,27 Milliarden EGP, das von Tasaheel for Financing S.A.E. übertragen wurde, gesichert.
An der Transaktion beteiligt waren Underwriter wie Al Ahly Pharos, die National Bank of Egypt und Suez Canal Bank sowie abonnierende Banken wie Bank NXT, Housing and Development Bank und Bank ABC. Die National Bank of Egypt fungierte als Placing Agent, während Suez Canal Bank als Custodian diente.
Rechtliche Beratung erfolgte durch Matouk Bassiouny & Hennawy, die Prüfung durch BakerTilly (Mohamed Hilal & Wahid Abdelghaffar) und Kreditratings durch MERIS (Middle East for Credit Rating and Investors Service).
Die Sekuritisierung umfasst zwei Tranchen: die erste im Wert von 1,845 Milliarden EGP mit einer Laufzeit von 12 Monaten, bewertet mit P1, und die zweite mit 1,675 Milliarden EGP und einer Laufzeit von 24 Monaten, bewertet mit A-.
Am 4. Januar 2026 angekündigt, markiert der Deal einen wichtigen Meilenstein auf dem ägyptischen Markt für strukturierte Finanzierungen und unterstreicht die Sekuritisierung als zentrales Instrument zur Verbesserung der Liquidität, Diversifizierung der Finanzierungsquellen und Förderung des Wachstums im Finanzsektor.