La Agencia de Investigación Criminal de Indonesia ha nombrado a cinco individuos como sospechosos en dos presuntos casos de delitos en el mercado de capitales que involucran a PT Minna Padi Asset Management y PT Narada Asset Management. Los casos involucran colusión en el comercio de acciones y comercio privilegiado que perjudican a los inversores. Los investigadores han examinado a docenas de testigos y congelado activos por valor de cientos de miles de millones de rupias.
El martes 3 de febrero de 2026, el Director de Delitos Económicos Especiales de la Agencia de Investigación Criminal de Indonesia, el Brigadier General de Policía Ade Safri Simanjuntak, anunció la designación de sospechosos en dos casos separados de violaciones al mercado de capitales. En el primer caso que involucra a PT Minna Padi Asset Management (MPAM), se nombraron tres individuos como sospechosos: DJ como Director Presidente de PT MPAM, ESO como accionista de PT MPAM y EL como esposa de ESO. «Hay tres sospechosos que han sido designados en la investigación del caso mencionado», dijo Ade Safri. El caso concierne presuntas colusiones en transacciones de acciones donde ciertas acciones se utilizaron como activos subyacentes para fondos mutuos, pero las transacciones de contraparte provenían de cuentas internas de la empresa, incluyendo las de ESO y su hermano ESI. ESO también posee acciones en PT Minna Padi Investama y PT Sanurhasta Mitra, mientras que ESI en compañías afiliadas. Estas transacciones fueron presuntamente explotadas para obtener ganancias vendiéndolas de vuelta a los fondos mutuos de PT MPAM a precios altos. «Las cuales luego se vendieron de vuelta a otros fondos mutuos de PT MPAM a precios bastante altos», declaró Ade Safri. Los investigadores examinaron a 44 testigos, incluidos expertos, y bloquearon docenas de subcuentas de valores con valores de activos por cientos de miles de millones de rupias. En el segundo caso relacionado con PT Narada Asset Management (NAM), dos ejecutivos se convirtieron en sospechosos: MAW como Presidente del Consejo de PT NAM y DV como Director Presidente de PT Narada Adikara Indonesia. «Designando a dos individuos como sospechosos en el caso mencionado», afirmó Ade Safri. Las acusaciones incluyen comercio privilegiado a través de transacciones de acciones controladas internamente utilizando afiliaciones y nominados, creando una imagen ilusoria de los precios de las acciones. «Este patrón de transacciones se alega que fue diseñado para crear una imagen ilusoria de los precios de las acciones. Así, los precios formados en el mercado no reflejan el valor fundamental real», dijo. Esto causó demanda artificial, distorsiones de precios y percepciones irreales del rendimiento de las carteras. «Estos hallazgos o hechos apuntan a indicios de prácticas de manipulación del mercado que pueden crear demanda artificial. Demanda ilusoria, así, colegas. Distorsiones de precios, así como percepciones irreales del rendimiento de las carteras», añadió. Los investigadores examinaron al menos 70 testigos y expertos, bloqueando y decomisando subcuentas de valores por aproximadamente 207 mil millones de rupias. El caso tiene potencial para desarrollarse en delitos de lavado de dinero y esquemas de bombeo y descarga. Ambos casos demuestran los firmes esfuerzos de la Agencia de Investigación Criminal para erradicar prácticas que perjudican a los inversores en el mercado de capitales de Indonesia.
