Cartões de crédito ligados a criptomoedas registraram crescimento explosivo, com volumes de pagamentos saltando de US$ 100 milhões mensais no início de 2023 para mais de US$ 1,5 bilhão no final de 2025. Essa tendência conecta pagamentos tradicionais e ativos digitais, atraindo novos usuários enquanto melhora a utilidade para detentores de cripto. No entanto, sua dependência de infraestruturas estabelecidas levanta questões sobre a verdadeira inovação financeira.
O aumento dos cartões crypto representa uma mudança sutil em como os ativos digitais se integram ao gasto cotidiano. Esses cartões imitam opções familiares de crédito e débito, mas se conectam a carteiras de criptomoedas, permitindo que os usuários gastem tokens convertidos em fiat por meio de redes como Visa e Mastercard. Essa configuração permite aceitação em mais de 110 milhões de comerciantes em 150 países, evitando a necessidade de adoção direta de cripto pelos negócios. O crescimento foi rápido. Os volumes começaram em cerca de US$ 100 milhões por mês no início de 2023 e atingiram mais de US$ 1,5 bilhão no final de 2025, embora ainda sejam uma fatia pequena dos trilhões em pagamentos globais anuais. A confiança dos investidores é evidente: Rain, fornecedora de infraestrutura para cartões stablecoin, garantiu recentemente US$ 250 milhões em financiamento com valuation próximo a US$ 2 bilhões após apenas quatro anos de operação. Os cartões crypto se dividem em débito/pré-pagos e crédito. As versões de débito deduzem das carteiras, convertendo ativos em fiat para transações, muitas vezes ganhando recompensas. Embora cada gasto gere um evento tributável, stablecoins minimizam questões de ganhos e podem em breve evitar requisitos de relatórios. Modelos de crédito incluem cartões ligados a contas bancárias com recompensas em cripto, atraindo não usuários de cripto, ou aqueles respaldados por ativos empenhados para linhas de crédito com juros mais baixos sem impostos imediatos. Os benefícios são claros: gastadores convencionais entram no mundo cripto via recompensas, enquanto detentores ganham poder de gasto global. No entanto, desafios persistem. Esses cartões se liquidam via sistemas tradicionais, não rails de blockchain, potencialmente limitando a descentralização. Comerciantes preferem fiat familiar apesar de processos mais lentos e caros. Olhando adiante, inovações como yields DeFi em saldos ou liquidações em stablecoin poderiam oferecer opções mais rápidas e baratas. Cartões podem evoluir para permitir que comerciantes escolham fiat ou stablecoins, atendendo necessidades transfronteiriças. Ainda assim, hábitos dos usuários favorecem a simplicidade, sugerindo que cartões cripto podem impulsionar mudanças mais amplas sem virar rotinas de cabeça para baixo, assim como telefones móveis se basearam na familiaridade de chamadas antigas para introduzir novos recursos.