First Solarの株価は金曜日に1%上昇し、急落の後、大手ウォール街企業がTeslaの野心的な太陽光製造計画の脅威を軽視した。Elon Muskは年間100ギガワットの生産目標を発表したが、アナリストは供給制約とFirst Solarの優位性を緩和要因として挙げた。一社が格下げしたものの、全体のセンチメントは依然としてポジティブを維持。
First Solar Inc.（FSLR）は先週、Tesla Inc.（TSLA）の太陽光事業拡大のニュースを受け株価が変動した。木曜日、Tesla CEOのElon Muskが太陽光製造のスケールアップ計画を再確認した後、FSLR株は10%以上下落した。Teslaの第4四半期決算説明会でMuskは、「太陽光の機会は過小評価されている。AIデータセンターを供給する最善の方法は地上の太陽光とバッテリー、そして宇宙の太陽光だ。だから、原料から完成パネルまでの全サプライチェーンを統合し、太陽光セル生産を年間100GWに引き上げるために取り組む」と述べた。Muskは前週のダボス世界経済フォーラムで初めて年間100ギガワットの目標を挙げ、3年以内、または最近のTesla求人情報によると2028年末までの展開を目指す。これらの求人は、「2028年末までに米国土壌で原料から100GWの太陽光製造を展開する」エンジニアを募集しており、約2,000万世帯分の電力容量に相当する。ウォール街はFirst Solarへの競争懸念をほぼ無視した。Mizuhoのアナリストは、完全米国製太陽光モジュールは資本集約的でFirst Solarの平均販売価格を超え、ポリシリコンとウェハー容量のスケールアップに3～4年かかると主張。米国製メタルルルギー級シリコン供給不足を指摘し、少なくとも2030年までは収益への有意義な影響なしと予測。Wells Fargoもこれに同意し、First Solarのコスト優位性と価格力強調、オーバーウェイト維持し弱含みで買い推奨。他の米国メーカー、Canadian Solar（CSIQ）などがよりリスクが高いと見なす。一方、BMO Capitalは慎重で、First Solarを「アウトパフォーム」から「マーケットパフォーム」に格下げ、目標株価を285ドルから263ドルに引き下げ。Teslaの取り組みを株価の重しと見なし、Musk氏の以前の発言を志向的と見ていた立場を変更。Stocktwitsでの個人投資家センチメントはFSLRに対し強気で、メッセージ量多い。一ユーザーはTeslaが住宅用太陽光パネルに注力し、First Solarのユーティリティスケール製品とは異なる点を指摘。過去12カ月でFSLR株は35%上昇。Teslaは最近420W太陽光パネルを発表し、同分野への進出を強調。
